儲蓄保險 vs 定期存款：全面比較回報率及風險

坊間常說閒置現金沒有用，不如放入銀行做定期或買儲蓄保賺息。但在以上兩種產品之間選擇時，你是否曾經因不了解它們的差異而猶豫？

儲蓄保險和定期存款都是香港常見的儲蓄工具，性質相似但卻各存優勢及風險。StashAway為你從回報、風險及流動性等方面全面比較，幫你明白兩者差異及適合人群，做出更明智的理財決策。

定期存款是什麼？

定期存款是銀行提供的一種固定期限存款服務，投資者需將資金鎖定一定時間以獲取較活期存款更高的利息回報。存款的期限靈活，短至7天至長達5年均有提供。且香港定期存款受存款保障計劃保障，風險極低。

儲蓄保險是什麼？

儲蓄保險是一種結合了保險及儲蓄功能的理財產品。受保人一方面可以透過儲蓄資金賺息，另一方面又可獲人壽或其他附加條件保障。儲蓄保險通常以較長的繳費期及資金鎖定期換取更高的回報率，回報亦包括保證回報及非保證分紅。

儲蓄保險 vs 定期存款

本質上差異

定期存款是銀行提供的存款產品，投資者將資金鎖定在銀行便可在到期日獲取預先訂明的固定利息。資金受銀行及香港存款保障計劃保障，安全性高。

而儲蓄保險則由保險公司提供，是一款結合保險與儲蓄功能的金融產品，除了儲蓄成分外，兼備人壽保障及其他附加保障，具備保障和理財雙重角色。

回報率

定期存款的利率較儲蓄保險穩定，到期便可取回本金與利息。2025年香港主流銀行12個月定期存款利率約在1.5%至3%之間，波動較小且收益明確，適合追求低風險及固定回報的投資者。

儲蓄保險的保證回報率則一般介乎於2%至4%。若計入非保證紅利，預期回報率可達5%甚至更高，遠高於定期存款。但儲蓄保險需要長期投入才能實現收益，若提早退保則會損失部分回報，不適合追求短期資金流的投資者。

風險

定期存款屬於極低風險投資，且受香港存款保障計劃保障，若銀行不幸倒閉，存款人最高仍可被保障80萬港元，提供更安心保障。

儲蓄保險在比較下有更高風險：除市場的投資波動，還需顧及保險公司本身的信貸風險。且提前退保也可能會使投資者蒙受損失本金的風險。

資金流動性與供款期限

定期存款的期限較短且更靈活，投資者可選擇7天至12個月不等的存款期限，提款較為方便，適合有短期資金規劃的投資者。

而儲蓄保險則通常需長期供款，一般繳費年期為1年至5年甚至更長，且合約中往往附有資金鎖定期，受保人不可輕易提前退保，因此流動性較差。所以定期存款會更適合需要短期靈活運用資金的投資者；儲蓄保險則更適合用作長期累積財富。

保障與附加功能

儲蓄保險不僅是一份增值財富的投資產品，還附帶人壽、危疾及醫療保障功能，為受保人及其家人提供多一層醫療保障。

而定期存款則是一種純粹的儲蓄工具，沒有其他保障功能。建議有保障需求且能長期投入資金的投資者選擇兼具理財與保障雙重功能的儲蓄保險。

你應該選擇儲蓄保險還是定期存款？

選擇儲蓄保險還是定期存款需要視乎你的個人財務目標、風險承受能力及資金使用需求。

重視資金安全性及高流動性的投資者可以考慮選擇定期存款，它利率穩定、存取方便及受香港存款保障計劃保障，特別適合希望可以短期靈活運用資金及風險承受能力較低的投資者，幫助達成短期理財目標。

但如果你追求長期財富累積，願意接受較長資金鎖定時間及更高市場風險以換取更高回報，儲蓄保險則會更為適合。它結合了儲蓄及人壽保障功能，除了保證回報之外，還可以透過非保障分紅實現更高的回報率，同時提供身故賠償、危疾保障等多重保障，有助家庭管理財務風險。更適合有較強資金承擔能力，同時想兼顧資產增值及保障的長線投資者。

由於儲蓄保險涉及長期合約，回報受市場波動及保險公司財務狀況等複雜因素影響，購買前必須審慎閱讀產品細則，明白退保損失、費用結構及風險，避免儲蓄保險陷阱。

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